在2016年3月至2021年3月的五年之间,美股延续气势如虹的长牛走势,纳斯达克指数涨幅达172.05%,标普500与道琼斯工业指数涨幅也均超80%。
同期A股走势则较为分化,整体风格是“以大为美”,由于市场给予龙头企业成长性及确定性溢价,既有代表大盘股的的上涨50指数大涨64.05%领先,也有沪深300指数上涨56.96%,而代表中小市值公司的中证500指数则仅仅上涨1.90%。
A股主要核心指数的近五年年化收益大多并未超过10%,上证指数近五年的年化收益率微涨2.86%,沪深300指数的年化收益为9.70%,仅有上证50指数的年化收益达到10.69%。
需要注意的是,下文所述的私募公司规模与私募基金经理年化收益均为截至今年3月底数据。
九成百亿私募基金经理年化收益跑赢大盘,梁宏、但斌均上榜
截至3月底,管理规模超过百亿元的证券私募管理人为77家,来自37家百亿私募的45位基金经理拥有近五年完整业绩数据,以及近五年年化收益数据。
私募排排网数据显示,45位百亿私募基金经理近五年平均年化收益为21.62%,其中19位基金经理的年化收益超过市场平均值,更有43位基金经理年化收益超越大盘,占比超过九成,为93.33%。不过同期也有3位百亿基金经理近五年年化收益低于大盘,最低年化收益仅为0.74%。
两位百亿级别私募基金经理近五年年化收益超过40%,最高年化收益44.45%,由林园投资董事长林园摘取。另有希瓦资产的梁宏近五年年化收益也是超过40%,为42.85%。
希瓦资产自2015
年发行首只产品以来,梁宏以其独特的成长股选股能力和极具盘感的交易能力,不仅屡次规避多轮股灾带来的影响,基金净值屡创新高,更是一举拿下多个奖项在私募圈崭露头角,公司在此过程中也是不断扩充投研团队,夯实基础,苦炼内功。目前希瓦资产核心投研团队有10年以上美股、港股、A股三地市场投资经验,擅长股票以及各种金融衍生品操作。
国内价值投资拥趸——东方港湾董事长但斌近五年年化收益上榜。由但斌参与创建的东方港湾成立于2004年,公司不仅是价值投资的笃行者,投资理念是与伟大企业共成长,简单来看就是找到伟大的公司、好的生意,在比较合适的价格位置长期跟随企业成长,主要赚企业增长的钱。
东方港湾董事长但斌最新观点指出,自己对于市场上“抱团”的概念并不认同,对通货膨胀和流动性的担忧也只会干扰短期的操作。而从稍微长期的趋势来看,这些因素不是影响个股的根本因素,选好赛道、选好企业才是最重要的,真正的投资不取决于对指数的判断,而是要寻找能够穿越牛熊周期变化的公司。
百亿私募基金经理近五年年化收益 |
基金经理 | 公司简称 | 管理规模 | 核心策略 | 管理产品数 | 近五年年化收益 |
林园 | 林园投资 | 100亿以上 | 股票策略 | 171 | 44.45% |
梁宏 | 希瓦资产 | 100亿以上 | 股票策略 | 40 | 42.85% |
管华雨 | 彤源投资 | 100亿以上 | 股票策略 | 3 | 35.58% |
崔红建 | 石锋资产 | 100亿以上 | 股票策略 | 5 | 34.25% |
邓晓峰 | 高毅资产 | 100亿以上 | 股票策略 | 8 | 34.19% |
冯柳 | 高毅资产 | 100亿以上 | 股票策略 | 28 | 31.28% |
朱纪刚 | 汐泰投资 | 100亿以上 | 股票策略 | 36 | 31.27% |
罗晓春 | 汉和资本 | 100亿以上 | 股票策略 | 64 | 30.63% |
庄涛 | 盘京投资 | 100亿以上 | 股票策略 | 16 | 30.34% |
蔡海洪 | 睿璞投资 | 100亿以上 | 股票策略 | 26 | 30.17% |
高云程 | 景林资产 | 100亿以上 | 股票策略 | 45 | 29.70% |
王一平 | 进化论资产 | 100亿以上 | 股票策略 | 20 | 27.76% |
但斌 | 东方港湾 | 100亿以上 | 股票策略 | 155 | 25.79% |
张弢 | 泓澄投资 | 100亿以上 | 股票策略 | 29 | 23.53% |
陈哲 | 幻方量化 | 100亿以上 | 股票策略 | 35 | 22.84% |
吴星 | 深圳凯丰投资 | 100亿以上 | 宏观策略 | 7 | 22.81% |
赵忠东 | 盛泉恒元 | 100亿以上 | 股票策略 | 8 | 22.03% |
梁力 | 宽远资产 | 100亿以上 | 股票策略 | 13 | 20.51% |
王建东 | 相聚资本 | 100亿以上 | 股票策略 | 8 | 20.04% |
周良 | 少数派投资 | 100亿以上 | 股票策略 | 30 | 20.01% |
数据来源:私募排排网数据中心,取距离2021年3月底最近一天公布的净值参与排名。 需要注意的是,图中所述的私募公司规模与私募基金经理年化收益均为截至今年3月底数据。 |
50-100亿(不含百亿)私募基金经理业绩分化明显,北京与上海打成平手
来自28家50-100亿规模的32位私募基金经理拥有近五年年化收益,其平均年化为15.52%。相较于百亿私募基金经理的业绩均衡,50-100亿私募基金经理年化收益则分化明显。百亿私募基金经理基金经理近五年年化收益前二十强首尾相差仅24.41%。但50-100亿私募基金经理榜单前二十强的首尾业绩差高达63.73%。
从榜单前二十强的私募基金经理所在地区来看,上海与北京平分秋色,两座私募重镇均有6位基金经理上榜,深圳亦有5位基金经理上榜,分别是万方资产钱伟、红筹投资邹奕、悟空投资鲍际刚、康曼德资本丁楹、望正资产王鹏辉。
虽然股票策略依旧是市场的核心策略,但也不乏公司核心策略为复合策略、管理期货、固定收益的私募基金经理上榜。
50-100亿(不含百亿)私募基金经理近五年年化收益 |
基金经理 | 公司简称 | 管理规模 | 核心策略 | 管理产品数 | 近五年年化收益 |
钱伟 | 万方资产 | 50-100亿 | 复合策略 | 17 | 75.25% |
童驯 | 同犇投资 | 50-100亿 | 股票策略 | 41 | 31.94% |
辜若飞 | 磐耀资产 | 50-100亿 | 股票策略 | 23 | 27.97% |
邹奕 | 红筹投资 | 50-100亿 | 股票策略 | 7 | 24.95% |
王鹏辉 | 望正资产 | 50-100亿 | 股票策略 | 14 | 21.16% |
刘青山 | 清和泉资本 | 50-100亿 | 股票策略 | 17 | 20.42% |
徐书楠 | 因诺资产 | 50-100亿 | 股票策略 | 74 | 20.22% |
丁楹 | 康曼德资本 | 50-100亿 | 股票策略 | 38 | 16.90% |
高波 | 沣京资本 | 50-100亿 | 股票策略 | 10 | 15.91% |
杜昌勇 | 睿郡资产 | 50-100亿 | 股票策略 | 34 | 15.31% |
邹倚天 | 黑翼资产 | 50-100亿 | 股票策略 | 22 | 15.17% |
史帆 | 珠海致诚卓远 | 50-100亿 | 股票策略 | 44 | 15.09% |
陈泽浩 | 黑翼资产 | 50-100亿 | 管理期货 | 41 | 15.00% |
完永东 | 诚盛投资 | 50-100亿 | 股票策略 | 14 | 14.51% |
王欣艺 | 呈瑞投资 | 50-100亿 | 管理期货 | 10 | 13.96% |
鲍际刚 | 悟空投资 | 50-100亿 | 股票策略 | 22 | 12.48% |
姜云飞 | 久期投资 | 50-100亿 | 固定收益 | 16 | 12.14% |
陈斌 | 千象资产 | 50-100亿 | 管理期货 | 55 | 12.09% |
胡建平 | 海宁拾贝投资 | 50-100亿 | 股票策略 | 35 | 12.06% |
栾鑫 | 易鑫安资管 | 50-100亿 | 股票策略 | 9 | 11.52% |
数据来源:私募排排网数据中心,取距离2021年3月底最近一天公布的净值参与排名。 需要注意的是,图中所述的私募公司规模与私募基金经理年化收益均为截至今年3月底数据。 |
本页面所涉私募基金内容仅对合格投资者展示!因擅自转载、引用等行为导致非合格投资者获取本文信息的,由转载方自行承担法律责任和可能产生的一切风险。
本页内容不构成任何投资建议,相关数据及信息来自基金管理人、托管估值机构、外部数据库,并可能援引内外部榜单、其他专业人士/或机构撰写制作的相关研究成果或观点,我司对所载资料的真实性、准确性、时效性及完整性不作任何实质性判断,对所涉产品/机构/人员不作任何明示或暗示的预测、保证,亦不承担任何形式的责任。
版权声明:未经许可,任何个人或机构不得进行任何形式的修改或将其用于商业用途。转载、引用、翻译、二次创作(包括但不限于以影音等其他形式展现作品内容)或以任何商业目的进行使用的,必须取得作者许可并注明作品来源为私募排排网,同时载明内容域名出处